Novartis today outlined its Agribusiness Strategy to take Novartis Crop Protection and Novartis
Seeds forward into the new Millennium. The Strategy will capitalize on the unique competitive advantages that Novartis Crop Protection and Novartis Seeds enjoy, in particular, a broad range of crop protection and seeds products worldwide.

The agribusiness industry is in a state of upheaval and rapid change. Low farm commodity prices and depressed farm income have impacted sales. Margins have eroded, putting pressure on financial results and the distribution channels. Restructuring in the agribusiness industry has created a more aggressive competitive environment. New technologies, including genetically modified crops and precision agriculture, are challenging traditional farming practices. Moreover, farmers and growers are increasingly influenced by other players in the food chain, from food and feed processors and food companies right down to supermarkets and consumers.

In order to be successful in such a demanding environment, Novartis must not only adapt to the changing situation, but also set its own path forward.

The Agribusiness Strategy has three main objectives:

• Growth
  Our goal is both top line and market share growth.
• Fitness
  We are looking to improving our profitability and productivity.
• Sustainable Leadership
  With our unique competitive advantages and global coverage, we are investing in technology and targeting value creation throughout the business chain.

The Agribusiness Strategy charts a new course by:

• Focussing on the food and feed chain and crop solutions
  Novartis is uniquely positioned in several crops to create producer and consumer benefits and capture additional value.
• Integrating breakthrough technologies
  Novartis continues to invest in new technologies as a leading integrator of technologies for sustainable growth.
• Exploiting joint synergies between Crop Protection and Seeds
  Global market coverage and broad offer in both Crop Protection and Seeds provides opportunities for high synergies and effective implementation.

Crop Teams with representatives from both sectors are being established for several crops. The goal is to exploit synergies between the Crop Protection and Seeds Sectors and increase
long-term value creation in the food chain. Crops have been categorized into two main crop strategies:

Pillar Crops (Corn, Vegetables, Cereals and Rice) are the highest priority and will form the basis of long term growth.  Important Crops (Oilseeds, Sugar beet, Cotton and Fruits/Grapes)
generate significant revenue and provide the ability to broadly leverage our technology.

An Agribusiness research plan will include technology planning for research and development, including existing Agribusiness research initiatives, such as NABRI and NADI. Although the traditional areas of input traits, discovery of crop protection chemicals and conventional plant breeding will remain very significant, projects will increasingly focus on areas such as crop output traits, chemical trait regulation, marker assisted breeding and genetics/genomics.

Novartis is a world leader in Life Sciences with core businesses in Healthcare, Agribusiness and Consumer Health (Nutrition and Self-Medication). In 1998, Novartis Group sales were CHF 31.7 billion, of which CHF 17.5 billion were in Healthcare, CHF 8.4 billion in Agribusiness and CHF 5.8 billion in Consumer Health. The group annually invests more than CHF 3.7 billion in R&D. Headquartered in Basel, Switzerland, Novartis employs about 82 000 people and operates in over 140 countries around the world.

Novartis stellt neue Agribusiness Strategie vor

Basel, 15. September 1999

Novartis hat heute ihre neue Agribusiness Strategie vorgestellt, mit der sich Novartis Crop
Protection und Novartis Seeds auf das neue Jahrtausend vorbereiten. Die Strategie zielt darauf ab, den einzigartigen Wettbewerbsvorteil der beiden Sektoren gemeinsam auszuschöpfen. Er liegt insbesondere bei der breiten Palette von Pflanzenschutzmitteln und Saatgut, die die Firmen weltweit anbieten können.

Das Agribusiness erlebt derzeit grosse Umwälzungen und rasche Veränderungen. Die seit Jahren gedrückten Preise für Agrarprodukte und das gesunkene Einkommen der Landwirte haben Auswirkungen auf den Umsatz des Agribusiness. Die geschrumpften Gewinnmargen erhöhen den Druck auf die Finanzergebnisse von Produktion und Vertrieb. Die Veränderungen im Agribusiness haben auch zu einem aggressiveren Wettbewerbsumfeld geführt. Neue Technologien, einschliesslich Gentechnologie und „precision farming“, stellen traditionelle landwirtschaftliche Verfahren in Frage.

Darüber hinaus werden Landwirte und Gemüsebauern zunehmend von anderen in der Nahrungskette tätigen Teilnehmern beeinflusst, d.h. von nahrungs- und futtermittelverarbeitenden Betrieben über die Nahrungsmittelindustrie bis hin zu den Supermärkten und Konsumenten.
Damit Novartis in diesem äusserst schwierigen Markt erfolgreich sein kann, muss sie sich nicht nur den veränderten Bedingungen anpassen, sondern neue Wege beschreiten.

Die Agribusiness Strategie hat drei Hauptziele:

• Wachstum
  Unser Ziel ist Wachstum sowohl bei den Verkäufen als auch bei den Marktanteilen.
• Ertragskraft
  Wir wollen Profitabilität und Produktivität stärken.
• Nachhaltige Führungsposition
  Mit unseren einzigartigen Vorteilen und unserer weltweiten Präsenz wollen wir in neue Technologien investieren und Wertschöpfungen von der Entwicklung bis zum Endverbraucher unserer Produkte anstreben.

Das Agribusiness beschreitet neue Wege, indem es

• sich auf die Nahrungs- und Futtermittelkette ausrichtet und kulturpflanzenspezifische Lösungen anbietet:
  Novartis hat in einer Reihe von Kulturen eine Marktstellung, die es ihr ermöglicht, gewinnbringende Vorteile für Produzenten und Konsumenten zu schaffen.
• neue Technologien integriert:
  Novartis, führend in der Verbindung verschiedener Technologien, wird weiterhin in diese Technologien investieren, um damit nachhaltiges Wachstum zu erreichen.
• die Synergien zwischen Crop Protection und Seeds nutzt:
  Eine weltweite Marktposition und ein breites Angebot von Crop Protection und Seeds Produkten zusammen mit Dienstleistungen bieten reiche Möglichkeiten für Synergien und ihre wirkungsvolle Nutzung.

Um diese Synergien optimal auszunutzen, wird Novartis für eine Reihe von Kulturen Crop-Teams mit Vertretern der beiden Sektoren Crop Protection und Seeds bilden.  Mit der Festlegung der neuen Strategie wurden die Pflanzen-Kulturen in zwei hauptsächliche Kategorien unterteilt:

Pillar Crops (Mais, Gemüse, Getreide und Reis): Diesen kommt oberste Priorität zu, sie werden die Grundlage für langfristiges Wachstum bilden.

Important Crops (Ölsaaten, Zuckerrüben, Baumwolle und Obst/Trauben): Damit werden signifikante Erträge erwirtschaftet, die dem Agribusiness ermöglichen, die neuen Technologien breit anzuwenden.

Der Forschungsplan für das Agribusiness besteht in einer Technologieplanung für Forschung und Entwicklung und schliesst die bestehenden Agribusiness-Forschungsinitiativen, wie z. B. NABRI und NADII ein. Die traditionellen Gebiete wie die Entwicklung von agronomischen Eigenschaften in Kulturpflanzen (sogenannte input traits), die Entdeckung von neuen Pflanzenschutzmitteln und die herkömmliche Pflanzenzüchtung behalten zwar ihre grosse Bedeutung; die Projekte werden aber zunehmend auf die Verbesserung der Pflanzeneigenschaften für den Konsumenten (sogenannte output traits), die chemische Steuerung von Pflanzeneigenschaften und die markergestützte Züchtung sowie die Genetik/Genforschung ausgerichtet.

Novartis ist ein weltweit führendes Unternehmen auf dem Gebiet der Life Sciences mit seinem Kerngeschäft in den Bereichen Gesundheit, Agribusiness und Consumer Health. 1998 betrug der Umsatz 31,7 Milliarden Schweizer Franken; davon entfielen 17,5 Milliarden auf Gesundheit, 8,4 Milliarden auf Agribusiness und 5,8 Milliarden auf Consumer Health. Mehr als 3,7 Milliarden Schweizer Franken werden jährlich in die Forschung und Entwicklung investiert. Novartis hat ihren Sitz in Basel (Schweiz) und beschäftigt rund 82'000 Mitarbeiterinnen und Mitarbeiter in über 140 Ländern.

Company news release
N2164